インテグループ
Performance
株価チャート
業績・財務
業績・財務
| 売上高 | 19億円 |
| 営業利益 | 5億円 |
| 純利益 | 3億円 |
| 営業利益率 | 26.3% |
| ROE | 16.4% |
| ROA | 14.6% |
| 自己資本比率 | 89.5% |
| 総資産 | 21億円 |
| 純資産 | 19億円 |
業績推移
売上・利益の推移
ROE・ROA の推移
詳細指標
詳細指標
| ROIC | — |
| ROE | — |
| ROA | — |
| FCFマージン | — |
| 粗利益率 | 43.10% |
| 営業利益率 | 0.77% |
| 営業CFマージン | -30.12% |
| 配当性向 | 31.86% |
| 配当成長率（3年） | — |
| Net Debt/EBITDA | — |
| 実効税率 | — |
| 自社株買い傾向 | — |
バランスシート
バランスシート
| ネットキャッシュ | 16億円 |
| NC比率 | 61.3% |
| 流動資産 | 19億円 |
| 有価証券 | — |
| 現金 | 18億円 |
| 負債総額 | 3億円 |
| 時価総額（BS時点） | 26億円 |
企業レポート分析
ビジネスモデル
同社は、中小企業の後継者不足問題を解決するためのM&A仲介サービスを単一事業として展開しています。提供するサービスは、初期相談から売却見込額の査定、買い手候補の選定、条件交渉、最終契約に至るまでを一気通貫で支援するものです。最大の特徴は、売り手・買い手ともに着手金や中間金を徴収しない完全成功報酬制を採用している点にあります。 また、コンサルタント1名が全プロセスを担当することで、顧客との信頼醸成と迅速な情報共有を実現しています。独自の強みとして、他社よりも低い15百万円の最低成功報酬額を設定しており、小規模案件における価格競争力を確保しています。
主要KPI
同社の主要な業績指標として、M&A仲介事業における売上高および成約組数が挙げられます。当事業年度において、1組当たりの売上高は44,004千円を記録し、前事業年度の41,468千円から上昇しました。一方で、成約組数は43組となり、前事業年度の53組を下回る結果となっています。 同社は、コンサルタント数を増やすことで個別案件が業績全体に与える影響を分散させる戦略をとっています。また、1組当たりの売上高向上に向け、PEファンド関連の案件獲得やWebメディアを通じたアプローチを強化しています。
成長ドライバー
成長の源泉として、まずは「完全成功報酬制のM&A仲介会社No.1」というブランドの確立と認知度の向上が挙げられます。広告投資の拡大に加え、ダイレクトメールやコールドコールによる提案型営業を積極的に推進しています。また、金融機関等の提携先からの紹介を受けるネットワークソーシングの強化も重要な成長戦略です。 特に小規模案件セグメントにおいては、低廉な最低成功報酬額を武器に市場シェアの拡大を目指しています。さらに、PEファンド特化のWebメディア運営を通じた高度な案件の獲得も、将来的な成長に向けた重要な施策となります。
リスク
事業構造上、M&A仲介のみの単一事業であるため、市場動向や成約状況が業績に直結するリスクがあります。完全成功報酬制を採用しているため、成約数や譲渡金額の変動、案件進捗の遅延が収益に大きな影響を及ぼす可能性があります。また、M&A仲介は参入障壁が低く、今後も競合他社による競争が激化する可能性が高い事業環境にあります。 人材確保においても、コンサルタント個人の能力が成約に直結するため、優秀な人材の確保と育成が不可欠です。さらに、機密性の高い情報を扱うため、情報管理体制の不備による訴訟やブランド毀損のリスクも存在します。
競合
M&A仲介業界は参入障壁が低く、上場企業から個人事業主まで多様な競合が存在する環境にあります。同社は、売り手・買い手ともに完全成功報酬制を採用する独自のポジションを確立することで差別化を図っています。特に譲渡金額300百万円以下の小規模案件において、他社よりも低い15百万円の最低成功報酬を設定し優位性を確保しています。 競合が少ないとされるこのボリュームゾーンに注力することで、競争環境における優位性を維持する方針です。今後も、独自のブランド構築と特定セグメントへの集中により、競合との差別化を継続していく戦略をとっています。
バリュエーション
最新の市場データに基づくと、同社の株価は1,998円となっており、時価総額は約26.0億円です。投資指標であるPBRは1.43倍と算出されており、企業の資産価値に対する評価を反映しています。配当利回りは6.61%と高く、安定した還元姿勢が示唆される数値となっています。 これらの数値は最新の市場データに基づいたものであり、今後の成長期待を含んだ評価となります。同社は独自のビジネスモデルと強固なブランド戦略により、市場での地位を確立しようとしています。
企業情報
Integroup Inc. provides M&A intermediation and advisory services in Japan. It also offers management buy-out services. The company was incorporated in 2007 and is headquartered in Chiyoda, Japan.
| ウェブサイト | https://www.integroup.jp |
| 住所 | 26th Floor, Marunouchi North Exit Building, Chiyoda, 100-0005, Japan |
| 電話番号 | 81 3 6206 6980 |
| 取引所 | JPX |
| 国 | Japan |