Alpha and Omega Semiconductor Limited
Performance
株価チャート
業績・財務
業績・財務
| 売上高 | $163.79M |
| 営業利益 | -$14.06M |
| 税引前利益 | -$12.62M |
| 純利益 | -$13.79M |
| 営業利益率 | -8.6% |
| ROE | -1.7% |
| ROA | -1.4% |
| 自己資本比率 | 82.0% |
| 総資産 | $976.41M |
| 純資産 | $800.18M |
業績推移
売上・利益の推移
ROE・ROA の推移
詳細指標
詳細指標
| ROIC | — |
| ROE | — |
| ROA | — |
| FCFマージン | — |
| 粗利益率 | — |
| 営業利益率 | — |
| 営業CFマージン | — |
| 配当性向 | — |
| 配当成長率（3年） | — |
| Net Debt/EBITDA | — |
| 実効税率 | — |
| 自社株買い傾向 | — |
バランスシート
バランスシート
| ネットキャッシュ | $156.10M |
| NC比率 | 17.0% |
| 流動資産 | $452.82M |
| 有価証券 | $142.08M |
| 現金 | $190.25M |
| 負債総額 | $176.23M |
| 時価総額（BS時点） | $920.93M |
企業レポート分析
ビジネスモデル
同社はコンピューティング、家電、通信、産業用途向けのパワー半導体製品を設計・開発し、世界各地へ供給しています。主な製品群にはMOSFETやIGBTが含まれ、スマートフォン充電器から電気自動車、太陽光インバーターまで幅広い分野で採用されています。 さらに、電力管理変数を制御するパワーICや、過渡電圧保護製品、アナログスイッチなども提供しています。これらの製品は、フラットパネルディスプレイやAIデータセンター、ネットワーク機器など多岐にわたる電子機器の基盤として機能しています。
主要KPI
最新の会計年度における売上高は696,162,000 USDを記録しており、前年比で5.9%の成長を見せています。一方で、営業利益率は-4.1%に低下しており、収益性の改善が課題となっています。 ROEについても、直近の推移では大幅な低下が見られ、最新年度は-11.8%を記録しています。同社は現在、約190,253,000 USDの現金および現金同等物を保有しており、事業運営の基盤を維持しています。
成長ドライバー
同社の成長要因は、AIデータセンターや電気自動車といった高成長分野におけるパワー半導体需要に支えられています。特に、電力管理や変換効率が求められるインフラ分野での採用拡大が期待されます。 また、シリコンカーバイド（SiC）やHVゲートドライバなどの高度な技術を要する製品群も提供しており、次世代のパワーマネジメント市場における存在感を示しています。これらの多角的なポートフォリオが、将来的な需要拡大の源泉となります。
リスク
直近の財務データにおいて、純利益が前年比で775.2%減少している点は大きな懸念材料です。売上高は増加傾向にあるものの、コスト構造の変化や市場環境の影響により、利益率がマイナスに転じている状況にあります。 また、半導体業界特有の供給網の変動や、製品需要のサイクルによる影響もリスク要因として挙げられます。特に収益性の低下が継続する場合、投資家に対する企業価値の評価に影響を与える可能性があります。
競合
同社はパワー半導体市場において、多様なアプリケーションに対応する広範な製品ラインナップを武器に競合と対峙しています。スマートフォンから産業用モーター駆動まで多岐にわたる分野で供給を行うことで、顧客基盤の多様性を確保しています。 しかし、高度な技術革新が求められるパワーICやSiC関連の分野では、グローバルな競争環境にさらされています。特定のニッチな用途における強みを維持しつつ、いかに効率的な製造・販売体制を構築できるかが競争優位性の鍵となります。
バリュエーション
現在の株価は34.75 USDであり、時価総額は約10億ドル（1,040百万USD）となっています。市場における評価倍率であるPBRは1.30倍と算出されています。 これらの指標は、同社が保有する技術資産や市場シェアに対する現在の市場の評価を反映しています。今後の株価動向は、売上成長の継続と、営業利益率の改善に向けた経営戦略の進捗に左右されるものとみられます。