GE Vernova Inc.
Performance
株価チャート
業績・財務
業績・財務
| 売上高 | $9.34B |
| 営業利益 | $179.00M |
| 税引前利益 | $5.10B |
| 純利益 | $4.75B |
| 営業利益率 | 1.9% |
| ROE | 34.1% |
| ROA | 6.3% |
| 自己資本比率 | 18.4% |
| 総資産 | $75.61B |
| 純資産 | $13.92B |
業績推移
売上・利益の推移
ROE・ROA の推移
詳細指標
詳細指標
| ROIC | — |
| ROE | 82.58% |
| ROA | 2.54% |
| FCFマージン | 38.01% |
| 粗利益率 | 20.57% |
| 営業利益率 | 7.47% |
| 営業CFマージン | 34.18% |
| 配当性向 | 5.73% |
| 配当成長率（3年） | — |
| Net Debt/EBITDA | 28.36 |
| 実効税率 | — |
| 自社株買い傾向 | — |
バランスシート
バランスシート
| ネットキャッシュ | -$53.18B |
| NC比率 | -19.8% |
| 流動資産 | $47.43B |
| 有価証券 | $1.38B |
| 現金 | $13.12B |
| 負債総額 | $67.69B |
| 時価総額（BS時点） | $268.13B |
企業レポート分析
ビジネスモデル
GE Vernovaは、発電、送電、変換、貯蔵といった電気のライフサイクル全体を支える製品とサービスを提供しています。同社はPower、Wind、Electrificationの3つの主要セグメントを通じて事業を展開しており、世界各地で広範な顧客基盤を有しています。 Power部門ではガス、原子力、水力、蒸気技術の設計・製造・保守を行い、政府や産業界へ供給します。Wind部門は陸上および洋上の風力発電技術を提供し、Electrification部門では送電網ソリューションや太陽光・蓄電システムなどの高度なインフラ技術を統合的に提供しています。
主要KPI
最新の財務データにおいて、同社は非常に強力な成長軌道を描いています。FY2023からFY2025にかけて売上高は着実に増加しており、直近のFY2025では前年比9.0%増の38,068,000,000 USDを記録しています。 特筆すべきは収益性の改善であり、営業利益率は-2.8%から3.6%へと上昇し、ROEは16.3%から43.7%へと急増しました。純利益も前年比で214.7%という大幅な伸びを記録しており、事業構造の効率化が進んでいることが示唆されます。
成長ドライバー
同社の成長は、世界的なエネルギー転換に伴う電力インフラへの投資拡大に支えられています。特にElectrificationセグメントにおける送電網ソリューションや太陽光・蓄電技術の需要は、持続可能なエネルギー供給体制の構築において不可欠な要素となっています。 また、Windセグメントにおける風力発電技術の提供も重要な成長要因です。これらの事業領域は、単なる電力生成だけでなく、高度なソフトウェアによる管理や送電網の最適化を含む包括的なソリューションを提供することで、安定した需要を取り込んでいるとみられます。
リスク
同社の事業規模が大きいため、グローバルなサプライチェーンにおけるコスト変動の影響を受けやすい構造にあります。特に大規模なインフラプロジェクトを伴うため、原材料価格の高騰や物流の混乱が利益率に直接的な影響を与える可能性があります。 また、エネルギー分野は技術革新のスピードが速く、次世代の発電・送電技術への継続的な投資が必要です。競合他社との技術開発競争において優位性を維持し続けるための研究開発コストの管理が、長期的な収益性を確保するための重要な課題となります。
競合
同社は電力インフラという巨大な市場において、高度なエンジニアリング能力と広範な製品ラインナップを武器に競合と対峙しています。PowerからWind、Electrificationに至るまで一貫したソリューションを提供できる点は、強力な競争優位性の源泉です。 特に送電網の近代化や再生可能エネルギーの統合といった複雑な課題に対し、高度な技術力を持つ同社の存在感は重要です。世界各地で展開する事業基盤と、多様な顧客層への対応能力が、市場における地位を支える要因となっています。
バリュエーション
現在の株価は1,075.26ドルであり、時価総額は約2,991億ドルに達しています。PERは32.58倍、PBRは21.48倍と算出されており、市場からは将来の成長に対する高い期待が反映されていることが伺えます。 配当利回りは0.18%と低水準ですが、これは同社が再投資や事業拡大に重点を置くフェーズにあることを示唆しています。直近の財務推移に見られる急激な利益成長とROEの向上は、現在のバリュエーションを正当化する重要な要素となります。
企業情報
GE Vernova Inc., an energy company, engages in the provision of various products and services that generate, transfer, orchestrate, convert, and store electricity in the United States, Europe, Asia, the Middle East, and Africa. The company operates through three segments: Power, Wind, and Electrification. The Power segment designs, manufactures, and services gas, nuclear, hydro, and steam technologies. It serves industrial, government, and other customers. The Wind segment offers wind generation technologies, including onshore and offshore wind turbines and blades. The Electrification segment provides grid solutions; power conversion; electrification software; and solar and storage solutions technologies required for the transmission, distribution, conversion, storage, and orchestration of electricity from point of generation to point of consumption. The company was incorporated in 2023 and is headquartered in Cambridge, Massachusetts.
| ウェブサイト | https://www.gevernova.com |
| CEO | Mr. Scott L. Strazik |
| 従業員数 | 78,000人 |
| 住所 | 58 Charles Street, Cambridge, 02141, United States |
| 電話番号 | 617 674 7555 |
| 取引所 | NYQ |
| 国 | United States |