Genuine Parts Company
Performance
株価チャート
業績・財務
業績・財務
| 売上高 | $24.30B |
| 営業利益 | $1.21B |
| 税引前利益 | $52.17M |
| 純利益 | $65.94M |
| 営業利益率 | 5.0% |
| ROE | 1.5% |
| ROA | 0.3% |
| 自己資本比率 | 21.3% |
| 総資産 | $20.80B |
| 純資産 | $4.42B |
業績推移
売上・利益の推移
ROE・ROA の推移
四半期業績
詳細指標
詳細指標
| ROIC | — |
| ROE | 0.71% |
| ROA | 4.48% |
| FCFマージン | 3.66% |
| 粗利益率 | 37.56% |
| 営業利益率 | 6.56% |
| 営業CFマージン | 4.73% |
| 配当性向 | 1674.00% |
| 配当成長率（3年） | — |
| Net Debt/EBITDA | 146.41 |
| 実効税率 | — |
| 自社株買い傾向 | — |
バランスシート
バランスシート
| ネットキャッシュ | -$15.96B |
| NC比率 | -92.0% |
| 流動資産 | $11.07B |
| 有価証券 | — |
| 現金 | $559.12M |
| 負債総額 | $16.51B |
| 時価総額（BS時点） | $17.33B |
企業レポート分析
ビジネスモデル
同社は自動車および産業用交換部品の流通を主軸としており、北米、国際、産業の3つのセグメントで事業を展開しています。提供する製品は、ハイブリッド車や電気自動車、トラック、農機具、重機向けの部品やツール、関連ソリューションを網羅しています。 NAPAブランドを通じて独立系の修理工場や自動車ケアセンターを提供し、技術的な専門知識やトレーニングプログラムも提供しています。また、ベアリングやシール、油圧機器、工具、電気用品、化学製品など、産業分野における広範な製品群を取り扱っています。
主要KPI
最新の会計年度における売上高は243億ドル（＝243億ドル）を記録しており、前年比で3.5%の成長を見せています。一方で、営業利益率は5.0%となっており、過去数年間の推移と比較して低下傾向にあります。 自己資本利益率（ROE）は、FY2023の29.9%からFY2025には1.5%へと大幅に低下しています。また、同期間の純利益は前年比で92.7%減少しており、収益性の推移には注意が必要です。手元資金として5.6億ドル（＝5.6億ドル）の現金および現金同等物を保有しています。
成長ドライバー
同社は、電気自動車やハイブリッド車向けの部品、および関連するソリューションの提供を通じて、変化する自動車市場に対応しています。また、農機具や重機向けの部品供給も重要な柱となっており、多様な顧客基盤を確保しています。 在庫管理やベンダー管理、RFIDを活用した資産追跡などの付加価値サービスも提供しており、顧客との関係性を深めています。これらのサービスは、単なる部品販売を超えたソリューション提供として、事業の安定性に寄与しているとみられます。
リスク
直近の財務データにおいて、純利益が前年比で92.7%減少している点は、収益構造における大きなリスク要因として捉えられます。営業利益率もFY2023の7.6%からFY2025の5.0%へと低下しており、コスト構造や市場環境の変化の影響を受けている可能性があります。 また、ROEの急激な低下は、資本効率の低下を示唆しており、今後の経営戦略や投資効率の改善が課題となります。自動車市場の電動化や自動化への移行に伴う、既存部品の需要変化も注視すべき要素です。
競合
同社はNAPAという強力なブランドを保有しており、独立系の修理工場や自動車ケアセンターに対して高い認知度を有しています。このブランド力は、競合他社との差別化要因として機能しており、顧客への技術指導やトレーニングの提供も強みです。 また、自動車分野だけでなく、産業用部品の広範なラインナップを持つことで、多様な産業分野の顧客を取り込んでいます。広範な製品群と専門的な修理サービス（油圧ホースの組み立てやキーカットなど）の提供により、競合に対する優位性を構築しています。
バリュエーション
現在の株価は138.205ドルであり、時価総額は約187億ドル（18,706百万USD）となっています。PERは521.88倍と非常に高い水準にあり、現在の株価が将来の期待を強く反映しているか、あるいは収益性の低下を反映しているかを精査する必要があります。 PBRは4.13倍となっており、純資産に対する評価も高めな水準にあります。配当利回りは3.17%となっており、株主への還元が行われている一方で、高いPERと近年の利益減少の乖離を考慮した慎重な評価が求められます。
企業情報
Genuine Parts Company distributes automotive and industrial replacement parts. The company operates in three segments: North America Automotive Parts Group, International Automotive Parts Group, and Industrial Parts Group. It distributes automotive replacement parts, accessories, tools, equipment, and related solutions for hybrid and electric vehicles, trucks, buses, motorcycles, farm equipment, and heavy-duty equipment. The company also offers replacement parts, including brakes, batteries, filters, engine components, and fluids; specialized services, such as paint mixing, hydraulic hose assembly, battery testing, and key cutting; and accessories and specialty equipment for automotive and heavy-duty vehicles, as well as tools and diagnostic devices for repair and maintenance. In addition, it provides independent repair shops and auto care centers under the NAPA brand, and offers technical expertise and training programs to customers. Further, the company provides bearings, seals, and gaskets; hose, fittings, hydraulics, and pneumatics components; abrasives, adhesives, sealants, and tape; pumps and power transmission; tools and testing equipment; electrical supplies and safety products; and chemicals and janitorial supplies. Additionally, it offers inventory management; vendor-managed inventory; asset repair and tracking, including radio frequency identification; and specialized repair services for gearboxes, fluid power systems, pumps, drive shafts, electrical panels, and hoses and gaskets. The company was incorporated in 1928 and is headquartered in Atlanta, Georgia.
| ウェブサイト | https://www.genpt.com |
| CEO | Mr. William P. Stengel II |
| 従業員数 | 65,000人 |
| 住所 | 2999 Wildwood Parkway, Atlanta, 30339, United States |
| 電話番号 | 678 934 5000 |
| 取引所 | NYQ |
| 国 | United States |