事業モデル
同社はビジネスSNS「Wantedly」を運営し、企業と個人のつながりを創出するプラットフォームを提供しています。提供サービスは、ビジョン共感型のマッチングを行う「Wantedly Visit」、採用管理システム（ATS）の「Wantedly Hire」、および従業員の定着を支援する「Engagement Suite」の3軸で構成されています。
収益構造は、基本プランの利用料によるストック収益と、スカウトオプション等の販売によるフロー収益の2種類に分類されます。特に「Wantedly Visit」が主要な収益源となっており、企業向けのサブスクリプションモデルを通じて安定的な収益基盤を構築しています。
KPI
2025年8月末時点で、国内向けサービスの個人ユーザー数は432万人に達しており、広範なリーチを実現しています。企業ユーザー数も4.3万社に上り、強固なユーザーベースを構築しています。
当連結会計年度の営業収益は4,908,830千円（前年同期比4.0％増）となり、顧客単価の改善が寄与しました。これに伴い、営業利益は1,644,847千円（同3.2％増）、親会社株主に帰属する当期純利益は1,083,381千円（同4.5％増）を計上しています。
成長ドライバー
成長の柱として、主力プロダクトである「Wantedly Visit」の継続的な開発・改善による提供価値の向上と、それに伴う利用単語の向上が挙げられます。また、既存顧客の獲得だけでなく、機能改善を通じた解約防止も重要な戦略となっています。
さらに、将来の成長を牽引するエンジンとして「Engagement Suite」や新規事業領域の「Wantedly Hire」への投資を加速させています。これらの新領域へ主力プロダクトで得た利益を再投資することで、中長期的な収益源の多様化と企業価値の向上を目指す方針です。
リスク
主要なリスクとして、「Wantedly Visit」への高い収益依存が挙げられており、競合他社との競争激化による影響を懸念しています。これに対し、同社は新サービスの展開や営業戦略の迅速な見直しを通じて、収益源の多様化を図ることで対応しています。
また、個人情報の漏洩や不適切な利用といった情報セキュリティへのリスクも認識されています。さらに、特定のソーシャルメディアによる流入への依存や、代表取締役への高い依存度など、事業運営における複数の重要課題に対し、体制整備や多角的なアプローチでリスク低減に努めています。
競合
同社はビジネスSNS領域において、特に「Wantedly Visit」を通じて独自の立ち位置を築いています。競合他社が提供する一般的な求人情報メディアや人材紹介会社とは異なり、給与などの条件面よりもビジョンや価値観への共感によるマッチングを重視することで差別化を図っています。
この差別化戦略に加え、蓄積されたユーザープロフィールの量や、エンジニア・デザイナーといった専門性の高い層の比率が高いことが優位性として挙げられています。しかし、参入障壁が低い分野であるため、継続的な機能向上と独自の価値提供による競争優位の維持が重要となります。
バリュエーション
2026年8月7日時点の市場データにおいて、同社の株価は910円となっています。この時点での時価総額は約88.8億円（8,879,709,184円）と算出されています。
また、同日のデータに基づくPERは10.44倍、PBRは1.75倍となっており、配当利回りは2.14%を記録しています。これらの指標は、現在の市場における評価を反映した数値となっています。